國軒高科25億歐元投建兩海外鋰電項目

12月12日晚，國軒高科發(fā)布兩則公告，稱將在斯洛伐克和摩洛哥投建新能源電池生產(chǎn)基地，兩大項目投資合計將不超過25.14億歐元（人民幣約191億元）。具體來看，公司擬以自有和自籌資金在斯洛伐克投資建設(shè)年產(chǎn)20GWh高性能鋰電池及配套項目，項目總投資不超過12.34億歐元。同時，公司擬以自有和自籌資金在摩洛哥投資建設(shè)年產(chǎn)20GWh高性能鋰電池及配套項目，項目總投資不超過12.8億歐元。

寧德時代與Stellantis集團(tuán)合資50GWh磷酸鐵鋰工廠落地

2024年12月10日，Stellantis集團(tuán)和寧德時代新能源科技股份有限公司（下稱“寧德時代”）今日宣布：雙方已達(dá)成協(xié)議，將投資高達(dá)41億歐元成立一家合資企業(yè)，在西班牙薩拉戈薩建設(shè)一座大型磷酸鐵鋰電池工廠。工廠將按照完全碳中和的標(biāo)準(zhǔn)設(shè)計，投資計劃將有序逐步實(shí)施。

該工廠計劃于2026年年底在Stellantis集團(tuán)位于西班牙薩拉戈薩的制造基地開始生產(chǎn)，年產(chǎn)能可達(dá)50GWh，具體取決于歐洲電動汽車市場的發(fā)展以及西班牙政府和歐盟的持續(xù)支持。這家由寧德時代和Stellantis集團(tuán)分別持有50%股份的合資公司將提升Stellantis集團(tuán)在歐洲一流的磷酸鐵鋰電池優(yōu)勢，助力其在中等續(xù)航的B級車和C級車細(xì)分市場提供更優(yōu)質(zhì)、更耐用、更經(jīng)濟(jì)實(shí)惠的電動轎車、跨界車和SUV。

欣旺達(dá)與廈鎢新能簽署固態(tài)電池戰(zhàn)略合作框架協(xié)議

欣旺達(dá)子公司欣旺達(dá)動力與廈鎢新能簽署了《固態(tài)電池戰(zhàn)略合作框架協(xié)議》，雙方將圍繞固態(tài)電池用系列新能源電池材料的研發(fā)、量產(chǎn)、市場開發(fā)等方面開展廣泛深入的合作。這一合作不僅涵蓋了固態(tài)電池用正極材料的開發(fā)，還包括固態(tài)電池用電解質(zhì)及其相關(guān)材料的開發(fā)、固態(tài)電池合作開發(fā)及產(chǎn)業(yè)化合作。

據(jù)了解，目前，欣旺達(dá)固態(tài)電池已經(jīng)處于實(shí)驗室階段，并預(yù)計2027年完成能量密度大于700Wh/kg全固態(tài)電池實(shí)驗室樣品制作。這一進(jìn)展顯示了欣旺達(dá)在固態(tài)電池領(lǐng)域的技術(shù)實(shí)力和前瞻性布局。同時，廈鎢新能在固態(tài)電解質(zhì)方面擁有氧化物和硫化物兩個技術(shù)路線的布局，其NL全新結(jié)構(gòu)正極材料在能量密度、倍率、循環(huán)等主要性能上都顯著優(yōu)于傳統(tǒng)的鈷酸鋰、三元材料等正極產(chǎn)品，非常適合用在固態(tài)電池領(lǐng)域。

大眾汽車集團(tuán)或出售南京工廠，繼續(xù)調(diào)整中國市場業(yè)務(wù)

近日，據(jù)內(nèi)部消息人士透露，大眾汽車集團(tuán)在中國市場的業(yè)務(wù)調(diào)整再次邁出重要一步，由于產(chǎn)能利用率低下，繼上周宣布出售新疆工廠后，南京工廠也或?qū)⒚媾R出售的命運(yùn)。

今年9月，曾有媒體報道大眾南京工廠可能關(guān)閉的消息。對此，上汽大眾回復(fù)媒體稱，這是基于企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃、響應(yīng)市場趨勢的正常且必要的經(jīng)營行為。

大眾南京工廠位于江寧經(jīng)開區(qū)，建于2008年4月。擁有沖壓、車身、油漆、總裝四大整車生產(chǎn)車間。生產(chǎn)包括大眾帕薩特和斯柯達(dá)速派等車型。

一周鋰電市場概覽

本周鋰電材料市場整體呈現(xiàn)穩(wěn)中有變的態(tài)勢。碳酸鋰價格震蕩，供應(yīng)穩(wěn)定但鹽湖端產(chǎn)量有所下滑，下游需求保持強(qiáng)勁，預(yù)計價格將在7.2-7.8萬元/噸區(qū)間波動。三元材料市場需求略顯疲弱，尤其是高鎳材料的海外需求減少，價格趨穩(wěn)。磷酸鐵鋰價格面臨上漲壓力，市場整體保持謹(jǐn)慎。負(fù)極材料市場訂單穩(wěn)定，焦類材料價格漲跌不一。隔膜市場需求穩(wěn)中有升，年底招標(biāo)需求增長，價格保持穩(wěn)定。電解液市場需求超預(yù)期，六氟磷酸鋰市場保持緊平衡。電池回收市場氣氛較弱，廢料價格下滑但成交量較低。下游鋰電池市場穩(wěn)中有變，全球鋰電池產(chǎn)量接近1500GWh，但中小企業(yè)訂單疲軟，預(yù)計1月需求下降。新能源汽車市場出現(xiàn)調(diào)整，國內(nèi)銷量下降，特斯拉降價以及進(jìn)軍中國市場表明需求未達(dá)預(yù)期。儲能市場保持穩(wěn)定，國內(nèi)外多個項目開工，工商業(yè)儲能需求回升，但價格未出現(xiàn)大幅上漲，整體市場穩(wěn)健。總體來看，本周鋰電市場表現(xiàn)穩(wěn)定，盡管面臨一些壓力，但整體市場走勢平穩(wěn)，預(yù)計年底市場將維持穩(wěn)健態(tài)勢。

鋰電材料端

碳酸鋰：

本周碳酸鋰價格窄幅震蕩波動為主，供應(yīng)方面，本周四川和江西的生產(chǎn)計劃未出現(xiàn)明顯調(diào)整，供應(yīng)較為穩(wěn)定，鹽湖端產(chǎn)量開始下滑。需求方面，部分地區(qū)電車以舊換新的活動持續(xù)升級，同時，12月的電池排產(chǎn)仍然維持在高位水平，下游企業(yè)的排產(chǎn)情況超出了市場的預(yù)期。此外，由于現(xiàn)貨價格目前處于相對低位，市場普遍認(rèn)為其深跌的可能性較小。因此，材料廠在年底前對碳酸鋰仍保持著一定的采購需求，這為鋰價提供了下方的支撐。短時間內(nèi)，現(xiàn)貨價格有望在7.5萬元/噸的價位上獲得一定支撐，整體預(yù)計12月碳酸鋰的價格將在7.2-7.8萬元/噸的區(qū)間內(nèi)震蕩。

另外需要關(guān)注的是，廣期所修改相關(guān)規(guī)定：一是替代交割品貼水由2.5萬元/噸調(diào)整至1.5萬元/噸。二是最小變動價位由50元/噸調(diào)整為20元/噸。三是臨近交割月提前至交割月前1個月第10個交易日，交易保證金的調(diào)整與限倉調(diào)整階段保持一致。四是交割預(yù)報定金由30元/噸調(diào)整為200元/噸，廠庫滯納金擬由5元/噸•天調(diào)整為100元/噸•天。下調(diào)最小變動價位，后續(xù)碳酸鋰價格波動幅度或降低。

碳酸鋰12月13日最新價格：

電池級99.5%：7.64-7.84萬元/噸

工業(yè)級99.2%：7.19-7.34萬元/噸

三元材料：

本周三元材料市場整體表現(xiàn)較為平穩(wěn)，12月份相比11月份的環(huán)比下滑趨勢并未發(fā)生明顯調(diào)整。中鎳型號產(chǎn)品的需求仍維持在相對穩(wěn)定的狀態(tài)，而高鎳材料需求則受到海外項目需求減少的影響，整體開工有所下滑。價格方面，由于整體訂單情況環(huán)比走弱，原材料價格的支撐力度有限，硫酸鎳和硫酸鈷近期未出現(xiàn)明顯波動，且下跌空間也相對有限，成本支撐較為明顯。部分企業(yè)在年底會進(jìn)行沖量生產(chǎn)，可能涉及生產(chǎn)節(jié)奏的調(diào)整或?qū)⒚髂暌患径鹊挠唵翁崆巴钢??？傮w來看，三元材料市場增量動力較為薄弱。

三元材料12月13日最新價格：

三元材料5系單晶型：11.1-12萬元/噸

三元材料8系811型：14-14.9萬元/噸

磷酸鐵鋰：

本周一些小型電芯企業(yè)對磷酸鐵鋰的招標(biāo)頻率較高。據(jù)了解，本周有三家小型電芯廠進(jìn)行了磷酸鐵鋰招標(biāo)。下游市場方面，磷酸鐵鋰價格仍面臨較大壓力，部分企業(yè)招標(biāo)時仍要求較低的價格，甚至有企業(yè)提出的加工費(fèi)僅為15元/公斤，這與2024年下半年的招標(biāo)價格基本持平。此外，碳酸鋰的折扣仍維持在九二折，雖然一些鋰鹽廠已經(jīng)要求明年折扣上調(diào)至九七折?？傮w來看，價格壓縮仍是市場的一大特點(diǎn)。

在價格方面，月初磷酸鐵價格上漲的預(yù)期較強(qiáng)，主要受到原材料如工業(yè)一銨和硫酸亞鐵價格上漲的影響，預(yù)計成本增加500到1000元/噸。然而，實(shí)際價格上漲幅度仍然有限。

磷酸鐵鋰12月13日最新價格：

磷酸鐵鋰動力型：3.32-3.45萬元/噸

負(fù)極材料：

本周負(fù)極材料市場表現(xiàn)較好，12月份的行情強(qiáng)于預(yù)期。頭部企業(yè)的訂單量相對較好，部分預(yù)期會有微增，中小企業(yè)的訂單量也維持穩(wěn)定，大多企業(yè)環(huán)比降幅較小，在5%以內(nèi)，市場整體開工水平較好。對于明年初的行情，業(yè)內(nèi)廠商態(tài)度有所分化。部分企業(yè)認(rèn)為明年一月仍將延續(xù)年末的行情，而另一些企業(yè)則表現(xiàn)得較為謹(jǐn)慎。在價格方面，由于上游石油焦價格接連上漲，成本端支撐較強(qiáng)，負(fù)極材料企業(yè)挺價意愿較為強(qiáng)烈。

本周焦類材料市場表現(xiàn)較為復(fù)雜，生焦價格不穩(wěn)定。主流龍頭企業(yè)的報價在4900元/噸至5000元/噸之間，但部分企業(yè)的報價已降至4700元/噸或更低，且有部分供應(yīng)商提供了額外的優(yōu)惠。總體來看，生焦市場價格前期呈現(xiàn)下降狀態(tài)，近期價格持穩(wěn)，部分廠家雖試圖通過較高的賬期維持價格，但5000元/噸以上的訂單已顯稀缺。

熟焦市場方面價格漲跌不一，但整體存上漲勢態(tài)。例如錦州的部分廠商因庫存壓力降價，而其他廠家則因原料價格上漲而提價?？傮w來看，熟焦市場前景相對樂觀，尤其是由于原料價格上漲，未來可能會進(jìn)一步提價。

低硫焦的價格漲幅較大，主要受到供應(yīng)緊張和需求強(qiáng)勁的雙重推動。預(yù)計12月低硫焦價格將進(jìn)一步上漲，1月可能漲幅下降，關(guān)鍵取決于負(fù)極材料需求的變化

本周石墨化市場整體表現(xiàn)平穩(wěn)，與上周相比變化不大。市場對未來的預(yù)期較為謹(jǐn)慎，企業(yè)優(yōu)先滿足自身訂單需求，外協(xié)市場的需求增長有限，主要依賴之前長期維持的訂單。價格方面，目前石墨化產(chǎn)品的價格維持在相對穩(wěn)定的水平，整體利潤空間較小，成本壓力較大。部分能源成本較高且現(xiàn)金流不樂觀的企業(yè)基本都處于停產(chǎn)狀態(tài)，觀望石墨化市場的進(jìn)一步動向。對于未來的市場走勢，業(yè)內(nèi)普遍預(yù)測石墨化市場將繼續(xù)維持現(xiàn)狀，價格上漲的空間較小，下行壓力依然存在。

負(fù)極材料12月13日價格：

負(fù)極材料天然石墨高端產(chǎn)品：50000-65000元/噸

高端動力負(fù)極材料人造石墨：32000-65000元/噸

中端負(fù)極材料人造石墨：23000-38000元/噸

隔膜

本周隔膜市場保持較為平穩(wěn)的狀態(tài)，整體以年底議價和招標(biāo)為主。部分下游大電池廠商已積極開展年底一加一招標(biāo)流程，預(yù)計需求將持續(xù)增長。

在下游需求方面，主要電池廠對未來的增長預(yù)期保持樂觀，預(yù)計明年干法需求增長將接近7億平方米。然而，干法隔膜生產(chǎn)廠商的心態(tài)較為被動，整體對明年的市場預(yù)期并不高，且對提升市場份額的積極性較弱。相對而言，濕法廠商則表現(xiàn)出更為積極的態(tài)度。不同廠商因自身產(chǎn)能和客戶結(jié)構(gòu)的差異，展現(xiàn)出差異化的市場心態(tài)。

需求方面，部分下游電池廠商對2024年第一季度，甚至春節(jié)期間的需求預(yù)期仍然較為積極，但整體而言，短期內(nèi)的市場預(yù)期較為穩(wěn)健。預(yù)計12月中下旬，隨著年底的談價逐步落實(shí)，市場將迎來一定的變化。

隔膜12月13日最新價格：

基膜9μm/ 濕法：0.7-0.925元/平方米

基膜16μm/干法：0.375-0.5元/平方米

基膜9+3μm陶瓷涂覆隔膜：0.85-1.1元/平方米

電解液

本周電解液市場需求持穩(wěn)，部分廠家開工率及出貨量不降反增，由月初的排產(chǎn)下調(diào)，到當(dāng)前排產(chǎn)環(huán)比微增，12月份電解液市場仍保持超預(yù)期向好。價格方面，由于原料價格持續(xù)升溫，電解液價格小幅上調(diào)后維穩(wěn)。

原料方面，六氟磷酸鋰市場仍保持緊平衡狀態(tài)，大廠由于訂單被鎖定，很少有散單流到市場，其開工率及出貨量均保持穩(wěn)定，整體市場開工率無明顯變化。價格方面，在供需及情緒的影響下，六氟散單價格小幅攀升。溶劑市場供應(yīng)及需求均無明顯變化，價格也比較穩(wěn)定。添加劑市場供應(yīng)充足，價格穩(wěn)定。

短期來看，12月份市場超預(yù)期向好，整體市場預(yù)計環(huán)比微降，1月份市場仍將超預(yù)期表現(xiàn)。 

電解液12月13日價格：

六氟磷酸鋰國產(chǎn)：5.9-6.3萬元/噸

動力三元電解液：2.2-2.58萬元/噸

動力磷酸鐵鋰：1.76-2.33萬元/噸

儲能磷酸鐵鋰：1.58-2.12萬元/噸

電池回收：

本周鋰價有小幅變動，廢料價格小幅下跌，鐵鋰廢料價格平均下跌約20元/鋰點(diǎn)，整體上變動不大；修復(fù)型鐵鋰廢料方面，由于對產(chǎn)品品質(zhì)有一定要求，鋰點(diǎn)價格較濕法鐵鋰廢極片價格高出約100元/鋰點(diǎn)。生產(chǎn)方面，差異仍然較大，有穩(wěn)定廢料來源以及終端產(chǎn)物與正極材料廠/前驅(qū)體廠商有穩(wěn)定合作的濕法廠生產(chǎn)情況穩(wěn)定，廢料來源不穩(wěn)定或沒有進(jìn)入正極材料廠供應(yīng)商體系的濕法廠生產(chǎn)情況不太穩(wěn)定?？傮w而言，本月雖然相比11月的產(chǎn)銷情況有所減弱，但相比去年同期開工率水平同比增長明顯，回收市場淡季不淡現(xiàn)象同樣明顯。

鋰電廢料12月13日最新價格：

廢鐵鋰正極片：0.26-0.27萬元/鋰點(diǎn)

廢三元523正極片：4-4.44萬元/噸

廢鈷酸鋰極片：6-6.4萬元/噸

鋰電下游需求：

電池

本周鋰電池市場整體維持穩(wěn)中有變的狀態(tài)。12月份市場整體預(yù)期與前期保持一致，全年全球鋰電池產(chǎn)量預(yù)計接近1500GWh，其中動力和儲能領(lǐng)域的滲透率有顯著提升，特別是動力電池領(lǐng)域，四季度的需求增長對全年預(yù)期有積極推動作用。價格方面，碳酸鋰價格對電池市場影響不大，整體報價趨于穩(wěn)定，預(yù)計短期內(nèi)調(diào)整幅度有限。展望明年初，雖然有部分動力電池和儲能項目的企業(yè)開工率得到保證，但整體市場預(yù)期仍顯謹(jǐn)慎。

鋰電池12月13日最新價格：

方形三元動力電芯：0.41-0.48元/Wh

方形磷酸鋰鐵動力電芯：0.29-0.41元/Wh

方形三元（高鎳）：670-790元/KWh

新能源車：

本周新能源汽車市場呈現(xiàn)一定調(diào)整趨勢。根據(jù)最新數(shù)據(jù)，上周國內(nèi)乘用車銷量為56.9萬輛，環(huán)比下降11.65%。新能源車銷量為28.3萬輛，環(huán)比下降8.71%，周度滲透率降至49.74%，連續(xù)兩周新能源車滲透率突破50%以下。年初至今，新能源車?yán)塾嫕B透率為46.37%，表現(xiàn)相對平穩(wěn)。

在國際市場方面，歐洲新能源汽車市場表現(xiàn)出一定的波動。11月，歐洲新能源車銷量環(huán)比增長9%，但同比下降了4%。歐洲十國的乘用車銷量為81.6萬輛，新能源車銷量為20.8萬輛，滲透率為25.6%。盡管同比下滑，但新能源車的滲透率環(huán)比提升了1.6個百分點(diǎn)，顯示出市場對新能源車的逐漸接受。

在美國市場，特斯拉的Cybertruck降價并計劃進(jìn)入中國市場，這反映出其在美國市場的訂單量并沒有達(dá)到預(yù)期的規(guī)模。特斯拉降價以及計劃在中國市場推出，表明其在手訂單不如預(yù)期中的那么龐大，且可能未能達(dá)到先前宣傳的目標(biāo)量級。

儲能：

本周儲能市場整體價格保持平穩(wěn)。隨著年末臨近，多個重要的儲能項目陸續(xù)開工，特別是在東南亞和中東地區(qū)。菲律賓的儲能項目是近期的亮點(diǎn)之一。華為與菲律賓可再生能源公司簽訂了4.5GWh的儲能項目合作協(xié)議，項目將分階段啟動，其中第一階段計劃在2026年2月啟動，第二階段計劃在2027年2月啟動。此外，陽光電源也在菲律賓簽訂了1.5GWh的儲能系統(tǒng)合作協(xié)議?？梢钥吹剑坡少e的光伏和儲能項目在加速推進(jìn)。

在國內(nèi)市場，多個大型儲能項目繼續(xù)推進(jìn)，部分項目的出貨量有所增加。近期的標(biāo)書開標(biāo)顯示，國內(nèi)儲能市場仍然保持活躍，多個中標(biāo)項目的價格相對穩(wěn)定。在價格方面，整體價格并未出現(xiàn)明顯上漲，市場保持穩(wěn)中有升的態(tài)勢。預(yù)計在短期內(nèi)，儲能系統(tǒng)價格將保持平穩(wěn)，并不會出現(xiàn)大幅上漲。

從市場需求來看，近期工商業(yè)儲能需求有所回升，年末企業(yè)用電量增加，推動了工商業(yè)儲能訂單的增長。隨著一些大型項目的簽約，國內(nèi)市場需求依然穩(wěn)健，尤其是面向2025年上半年并網(wǎng)的大型儲能項目。國內(nèi)需求仍將成為支撐市場的主要動力，預(yù)計這些項目將在明年繼續(xù)提供支撐。

展望明年，整體儲能市場可能面臨一定的挑戰(zhàn)。大容量電芯的量產(chǎn)進(jìn)程加速，預(yù)計將推動儲能系統(tǒng)的成本進(jìn)一步下降。隨著電池生產(chǎn)技術(shù)的進(jìn)步，尤其是680Ah電芯和6.25MWh儲能直流倉的量產(chǎn)，預(yù)計整體價格會進(jìn)一步走低。然而，由于原材料價格可能出現(xiàn)小幅反彈，整體價格可能維持穩(wěn)中微降的趨勢。

對于明年上半年，市場需求可能在節(jié)假日后出現(xiàn)一定的波動。由于春節(jié)假期等節(jié)慶因素的影響，預(yù)計1月和2月市場需求會相對平淡，復(fù)蘇的高峰可能會在3月和4月到來。此外，國內(nèi)多個“十四五”規(guī)劃下的儲能項目必須在明年完成，市場對這些項目的搶裝需求可能進(jìn)一步推動價格波動。

總體來看，儲能市場短期內(nèi)保持穩(wěn)定，但明年隨著大容量電芯的普及和項目推進(jìn)，價格可能會進(jìn)一步下降。隨著國內(nèi)外大型項目的逐步推進(jìn)，預(yù)計明年上半年國內(nèi)市場仍將保持一定支撐，尤其是工商業(yè)儲能需求的回升，將為市場提供持續(xù)動力。